こんにちは、サウンドベルです。
今回はDeFiについて解説していきたいと思います。
DeFiとは
DeFi（ディーファイ）とは、分散型金融（Decentralized Finance）の略称です。従来の金融システムでは、銀行や証券会社などの中央集権的な機関が仲介役を担っていましたが、DeFiではブロックチェーン技術を活用して、中央集権的な機関を排除した金融サービスを実現しています。
DeFiの代表的なサービスとしては、以下が挙げられます。
レンディング（貸し借り）
取引（DEX）
イールドファーミング（利益獲得）
保険
トークン化
DeFiのメリット3選
DeFiには、以下のようなメリットがあります。
透明性と信頼性
DeFiはブロックチェーン上で実行されるため、すべての取引が公開されます。そのため、透明性と信頼性が高く、改ざんや不正行為のリスクが低いと言えます。
効率性
DeFiは中央集権的な機関を排除することで、手続きやコストを削減することができます。そのため、より効率的な金融サービスを実現することができます。
アクセスのしやすさ
DeFiはインターネットに接続できる環境があれば、誰でも利用することができます。そのため、従来の金融サービスでは利用が難しかった人々も、DeFiを利用することで金融サービスを受けることができます。
DeFiのデメリット3選
DeFiには、以下のようなデメリットもあります。
ハッキング
DeFiはブロックチェーン技術を活用していますが、それでもハッキングなどのリスクは存在します。
価格変動
DeFiのサービスを利用するためには、仮想通貨を保有する必要があります。仮想通貨の価格変動によって、損失を被るリスクがあります。
複雑性
DeFiはまだ発展途上にあり、サービスや仕組みが複雑であるため、利用に際して注意が必要です。
DeFiの将来性
DeFiは、従来の金融システムを大き変える可能性を秘めた新しい金融システムです。透明性と信頼性、効率性、アクセスのしやすさなど、DeFiには多くのメリットがあります。
DeFiの将来性としては、以下のようなことが考えられます。
従来の金融システムの代替となる可能性
DeFiは、従来の金融システムよりも優れた特徴を持っているため、今後、DeFiが従来の金融システムの一部を代替していく可能性は十分にあります。
新たな金融サービスの創出
DeFiは、ブロックチェーン技術を活用することで、従来の金融システムでは実現できなかったような新しい金融サービスを創出することができます。
金融の民主化
DeFiは、インターネットに接続できる環境があれば、誰でも利用することができます。そのため、従来の金融サービスでは利用が難しかった人々も、DeFiを利用することで金融サービスを利用することができるようになります。
DeFiはまだ発展途上ですが、今後もさらなる発展が期待されています。
DeFiの可能性を理解し、今後の展開に注目しましょう。
DeFiの代表的なサービス
DeFiには、さまざまなサービスが提供されています。ここでは、代表的なサービスをSTEP形式で説明します。
レンディング
STEP1：仮想通貨を貸し出す
仮想通貨を貸し出す側は、プラットフォームに仮想通貨を預けます。
STEP2：プラットフォームが仮想通貨を貸し付ける
プラットフォームは、仮想通貨を借り入れる側に貸し出します。
STEP3：貸し出す側は利子を受け取る
貸し出した仮想通貨に対して、利子を受け取ることができます。
プラットフォームとは取引所(Coincheck等)
取引
STEP1：仮想通貨を売買する
仮想通貨を売買したい人は、プラットフォームで売買を行います。
STEP2：取引が成立する
売りたい人と買いたい人の希望価格が合致すると、取引が成立します。
STEP3：仮想通貨の受け渡しが行われる
取引が成立すると、売った人と買った人の間に仮想通貨の受け渡しが行われます。
プラットフォームとは取引所(Coincheck等)
イールドファーミング
STEP1：複数のDeFiサービスを組み合わせる
イールドファーミングを行うためには、複数のDeFiサービスを組み合わせて、利回り（イールド）を最大化させる必要があります。具体的には、以下のような組み合わせが考えられます。
レンディングとイールドアグリゲーター
レンディングサービスを利用して仮想通貨を貸し出し、イールドアグリゲーターを利用して、複数のレンディングサービスを組み合わせることで、より高い利回りを獲得することができます。
イールドファーミングプロトコルと流動性プール
イールドファーミングプロトコルに流動性プールを提供することで、利息や手数料などの報酬を得ることができます。
ステーブルコインとレイヤー2
ステーブルコインをレイヤー2で運用することで、手数料を抑えながら利回りを獲得することができます。
STEP2：リスクを理解する
イールドファーミングには、以下のようなリスクがあります。
価格変動リスク
仮想通貨の価格変動によって、損失を被るリスクがあります。
流動性リスク
流動性が低い流動性プールに資金を預けることで、資金を回収できなくなるリスクがあります。
手数料リスク
イールドファーミングを行うためには、手数料を支払う必要があります。手数料が高すぎると、利益を圧迫する可能性があります。
これらのリスクを理解した上で、イールドファーミングを行う必要があります。
STEP3：適切な戦略を立てる
イールドファーミングを行うためには、適切な戦略を立てることが重要です。戦略を立てる際には、以下のような点を考慮する必要があります。
リスク許容度
自分のリスク許容度に合った戦略を立てることが大切です。
投資期間
投資期間を決めておくことで、リスクをコントロールしやすくなります。
資金量
資金量によって、取れる戦略が異なります。
まとめ
イールドファーミングは、複数のDeFiサービスを組み合わせることで、効率的に利益を獲得できる可能性がある新しい投資手法です。
しかし、リスクもあるため、慎重に検討する必要があります。
コメント